Une entreprise industrielle nous a sollicités pour l’aider à préparer un plan d’affaires finançable lié à l’acquisition et à l’intégration d’une activité productive internationale, avec une exploitation basée sur la fabrication en Asie et la gestion depuis l’Espagne. L’objectif était clair : transformer une opportunité industrielle en un cas d’investissement compréhensible, bancable et prêt à être présenté aux financiers.

Le point fort du projet était sa base : il partait d’un portefeuille de projets consolidé et d’une base de clients avec des revenus déjà assurés, ainsi que d’un pipeline supplémentaire en développement qui ouvrait une voie réelle de croissance. Cette combinaison (traction + visibilité + potentiel) permettait d’envisager un plan d’expansion crédible, sans dépendre uniquement d’hypothèses optimistes.

Un autre facteur décisif a été la diversification par verticales, avec une activité dans des domaines industriels exigeants (comme le ferroviaire, l’électromédecine et l’automobile de transport), ce qui a apporté une résilience commerciale et amélioré la lecture du risque pour les tiers. Parallèlement, l’entreprise intégrait une logique claire de création de valeur : améliorer les performances futures en s’appuyant sur une organisation déjà opérationnelle et avec une marge d’optimisation.

Chez martinsdelima, nous nous sommes concentrés sur ce qui débloque réellement le financement : raconter la bonne histoire avec des chiffres cohérents. Le plan a été structuré de manière à ce qu’un financeur puisse voir, sans difficulté, ce qui est acheté, comment c’est géré, d’où viennent les flux et quels leviers actionnent le résultat. De plus, le message clé de l’investissement a été renforcé : marché avec une dynamique favorable, base de clients solide, capacité à générer des liquidités et potentiel d’amélioration.

Un élément différenciant a été l’équipe : le projet s’appuyait sur une équipe de direction avec une expérience avérée et un noyau opérationnel spécialisé, présenté comme un atout compétitif central. Ceci est particulièrement important dans les opérations d’intégration et de croissance, où l’exécution (et pas seulement Excel) est ce qui détermine le succès.

Enfin, le travail a été orienté vers la mise en place d’une structure de financement réaliste, alignant les besoins d’investissement, le calendrier opérationnel et la capacité de remboursement. Le résultat a été un document d’investissement et de financement qui permet à l’entreprise de négocier depuis une position de contrôle, avec un récit cohérent, un modèle compréhensible et une structure préparée pour l’examen minutieux des banques et des investisseurs.

Nous avons construit la proposition financière à partir d’une architecture de financement par tranches, combinant des instruments typiques pour ce type d’opérations : dette bancaire, financement privé, leasing pour l’équipement et une ligne de crédit pour gérer le fonds de roulement et les pics de trésorerie. Tout cela a été reflété dans le bloc « Financement nécessaire » et connecté avec la prévision de trésorerie du plan.

La clé du résultat a été la combinaison de trois choses :

(1) narration d’investissement solide (traction + croissance + liquidités),

(2) modèle financier traçable et

(3) structure de financement « parlable » avec tout financeur (instruments standard, logique claire et adéquation avec l’exploitation).

Dans la pratique, martinsdelima a transformé une opération complexe en une proposition claire et finançable, maximisant la confiance et accélérant la capacité de l’entreprise à conclure des accords de financement dans des conditions compétitives.